万达商业地产拟集资约44亿美元 本月22日上市

九月

昨日，万达商业地产香港IPO路演正式开始。招股文件显示，公司拟发行6亿股新股，每股招股价介乎41.8元至49.6元，集资额为250.8亿至297.6亿元（约44.1亿美元），较早前传出的60亿美元（468亿港元）集资额有所调低，但仍有望超越本周三挂牌的中广核（市传集资额245.3亿元），创香港今年新股纪录。若行使15%超额配股权，集资额将增至最高342.2亿元。据了解，万达将在本月15日确定发行价，最快将在本月22日正式在港交所挂牌上市。

此外，据悉万达已引入11名基础投资者，认购额共19.94亿美元（约154.5亿港元），已占总集资额（上限定价计）一半。当中，科威特投资局及中国人寿分别投资3亿美元、中国平安投资2.99亿美元、美国对冲基金Och-Ziff及荷兰退休基金APG分别认购2.5亿及2亿美元，另有多家资产管理公司参与认购。

据分析，万达上市后市值将介乎1870.5亿元至2219.5亿元（未计超额配股，约208亿美元～247亿美元）。

不过，王健林将超越马云登中国首富宝座的预言可能暂时不能实现，以万达创办人王健林原来持股约59%计，其股权将于上市后摊薄至51.3%左右。以上述上市后市值推算，王健林的财富将约832亿至989亿元。相对中国首富马云于阿里巴巴持股市值1617亿元，王健林仍相对落后。

但王健林仍然还有希望，近日万达院线首发审核获证监会发审委通过，成为A股市场的“院线第一股”。据称，万达院线是当初万达“无心插柳”的一项业务，如今被认为是比万达商业地产还要优质的资产。万达院线IPO后募集资金新建的院线也为万达商业地产带来新活力。如果一切顺利，王健林或还有希望赶上马云成为首富。

昨日招股书中，万达商业地产也透露了此前媒体关注的与腾讯、百度合作运营电商的进展。据招股书，目前暂时没有实质性的投资注入，电商企业也暂未成立，预计2017年前万达商业地产承担的投资资金不超过17.5亿元。根据计划，这家电商合营企业万达、腾讯与百度分别占投70%、15%、15%，计划共投资50亿元，其中40亿在电商企业成立后三年内注入。而万达集团的70%股权由万达电商与王健林私人企业各出资50%成立的万达信息技术公司持有。